Tags: Lanzamientos |

Esfera Capital lanza dos fondos de autor con vocación global


La gestora ha registrado dos productos en la CNMV con varios puntos en común: ambos son fondos de autor y tienen vocación global. En ambos casos solo hay una clase y no hay inversión mínima.

Impassive Wealth toma como referencia la rentabilidad del índice de renta variable MSCI ACWI Index al 75% y de renta fija el Bloomberg Barclays Euro Aggregate Bond Index, al 25%. Se define como fondo de autor vinculado al gestor Juan Manuel Rodríguez Pérez, cuya sustitución supondría, por ende, un cambio sustancial de la política de inversión y otorgaría el derecho de separación a los partícipes (posibilidad de reembolsar su inversión sin tener que abonar la comisión de reembolso).

Según consta en su folleto, se marca un objetivo de volatilidad inferior al 15% anual en base a un algoritmo matemático que pretende conseguir rentabilidades a largo plazo. En cuanto a su política de inversión tiene bastante flexibilidad: podrá invertir entre el 0 y el 100% de su cartera en otras IICs; entre el 40% y el 100% en renta variable y el resto en renta fija pública o privada, con una duración media de la cartera entre 1 y 5 años y una calidad mínima de BBB-. En la escala de riesgo del uno al siete está catalogado en el número cinco.

Desde Esfera Capital explican que una de las ventajas de este producto es el "control del riesgo mediante la gestión de la liquidez y, en consecuencia, la protección del capital", en tanto en cuanto "se elimina cualquier decisión que no esté basada en la pauta matemática del algoritmo".

Icaria Capital Dinámico es el otro producto que ha registrado la gestora. También es un fondo de autor, en este caso gestionado por Carlos Santiso Pombo y al igual que el anterior un cambio de gestor otorgaría el derecho de separación al partícipe.

En este caso, podrá invertir hasta un 80% en renta fija y el resto en renta variable, pudiendo tener hasta un 10% en otras IICs, aunque no existen límites en cuanto a la distribución por activos. Y tiene un riesgo siete, el máximo nivel en la escala de riesgos de la CNMV.

Su proceso de inversión se focaliza en  la búsqueda de compañías infravaloradas a través de análisis y modelización de empresas. El punto diferencial con respecto a otros, aseguran, es "la utilización de opciones tanto para generar rentabilidad como para gestionar los riesgos", explican. Entre las empresas que les gustan se encuentran aquellas compañías que cuenten con un historial de generación de caja elevado, con altos retornos sobre las inversiones y que ofrezcan ventajas competitivas sostenibles en el tiempo.

Empresas

Noticias relacionadas

Lo más leído