BBVA Asset Management acaba de registrar en la CNMV un nuevo fondo de inversión, BBVA Fon-Plazo 2015 B. Se trata del último lanzamiento de la gestora en fondos garantizados de rendimiento fijo, que ofrece, a vencimiento el 28 de septiembre de 2015, el 109,591% del valor liquidativo a 28 de septiembre de 2012, lo que supone una TAE del 3,1% para las suscripciones en esa fecha. Tras la compra de Unnim, BBVA también ha lanzado un fondo idéntico con esa marca, Unnim Garantit 10, que tiene la misma fecha de vencimiento y la misma TAE.
Según el folleto del fondo de BBVA AM, hasta el 28 de septiembre y a partir de la fecha de vencimiento, invertirá en repos de deuda pública y activos del mercado monetario, de emisores OCDE en euros y hasta un 20% en depósitos. El vencimiento medio será inferior a 10 días hasta el 28 de septiembre y, a partir de entonces, menor a tres meses.
En el periodo de garantía se invertirá en deuda pública emitida o avalada de la OCDE, y activos de renta fija privada en euros con o sin garantía de emisores OCDE, incluyendo depósitos (máximo 20%), cédulas hipotecarias, titulizaciones y liquidez. En cuanto a la calificación, las emisiones y entidades de los depósitos tendrán al menos mediana calificación en el momento de la compra (rating BBB-). En el caso de la deuda pública emitida o avalada por el Estado español o comunidades autónomas tendrá la calificación de cada momento.
En cuanto a las comisiones, la de gestión directa es del 0,1% hasta el 28 de septiembre, pero del 2,25% a partir de entonces, mientras la de depósito es del 0,05%. El coste de suscripción es del 5% en el periodo de garantía o si el fondo alcanza un patrimonio de 35 millones de euros, y la de reembolso del 1% en el mismo supuesto.
En el fondo de Unnim Gesfons, antes y después de garantía se invertirá en repos de deuda pública y activos del mercado monetario, de emisores OCDE en euros y hasta un 20% en depósitos. En el periodo de garantía, en deuda pública emitida o avalada por la OCDE y privada, incluyendo depósitos, cédulas hipotecarias, titulizaciones y liquidez.
La inversión mínima inicial es de 600 euros y las comisiones, del 0,1% la de gestión hasta el 28 de septiembre de 2012 y del 2,25% a partir de entonces, y del 0,05% la de depósito. La de suscripción es del 5% en el periodo de garantía o hasta que el fondo alcance los 7 millones de euros, y la de reembolso del 1%, con las mismas condiciones.
Tres opciones para el minorista
La gestora de fondos de BBVA siempre tiene tres tipos de fondos garantizados para el inversor minorista: un producto garantizado de rendimiento fijo (gama Fon-Plazo), de reparto de rentas (Plan Rentas) o de renta variable (garantizado de renta variable). El BBVA Fon-Plazo 2015 B se abrirá a comercialización en los próximos días.
