Allfunds tiene intermediados 1.500 millones de dólares en Chile y Colombia

Unos US$1,500 millones - correspondientes a 30 clientes institucionales de Chile y Colombia - es el monto que Allfunds Bank ha captado para diversos asset managers extranjeros a través de su plataforma de inversión en fondos offshore. La información fue entregada por Tomás Espinosa, quien asumió como Regional Manager de Allfunds Bank con base en Chile hace tan sólo dos meses, teniendo como área de responsabilidad todo el continente latinoamericano. Se trata de unos US$1,200 millones de Administradoras General de Fondos (AGFs), aseguradoras y bancas privadas chilenas, más otros US$300 millones de AFPs colombianas. Respecto de nuevos clientes, el ejecutivo adelantó que en este momento hay varios procesos de apertura de cuentas en Perú y que parte de su misión es identificar oportunidades en otros países de la región, pese a que el esfuerzo inicial ha estado concentrado en Chile y Colombia. “Lo importante es que nosotros firmamos contratos solamente con entidades reguladas, lo que acota nuestro universo, dejando fuera por ejemplo los family office como operación directa, a menos que operen a través de una banca privada. En todo caso, prospectar otros mercados no es rápido, porque implica estudios del país, de la plaza utilizada para operar, de los clientes, etc”. Al ser consultado por la posibilidad de sumar a las AFPs chilenas como clientes, Espinosa indicó que no existe impedimento alguno para que las AFPs puedan invertir usando la plataforma de AllFunds y básicamente falta entusiasmar a alguna de ellas. “Pero no tenemos apuro, porque por ahora estamos enfocados en otro tipo de clientes. Las AFPs tienen bastante resuelto el tema operativo y en tal sentido nuestra oferta tiene que venir por el lado de servicios adicionales de consultoría”. Cabe señalar que a nivel mundial Allfunds Bank opera activos de clientes por casi US$80,000 millones, con actividades en una veintena de países, 370 casas de asset management y 18,000 fondos en la plataforma. Allfunds pertenece en partes iguales a Banco Santander y Banco San Paolo Intesa y es una entidad regulada por el Banco de España y sujeto a todas las normativas pertinentes, incluyendo a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financiera de Chile. Uno de los objetivos primordiales de Espinosa será reforzar la relación con los actuales clientes y hacer más fluida la propuesta de valor agregado de Allfunds, más allá de lo que significa una plataforma transaccional. En efecto, el principal servicio de valor agregado es Investment Consulting, una unidad de 28 analistas y un director de inversiones que realiza análisis cuantitativos y cualitativos, con más de 1,000 entrevistas al año con los portfolio managers de todas las gestoras, cubriendo todos los asset class. “Con esta información, entregamos asesoría en la selectividad de fondos en cada asset class, lo que es valorado por los inversionistas institucionales, que enfocan sus esfuerzos propios principalmente en definir el asset allocation”, explicó Espinosa. Pero Investment Consulting no es el único aspecto de valor agregado de Allfunds. Según Espinosa, las herramientas computacionales que ofrece la plataforma para gestionar la información también son muy útiles para los inversionistas. Así por ejemplo, la web informativa permite analizar diversos fondos con distintas variables estadísticas. “Es una especie de self service, que además tiene una serie de opciones orientadas a banca privada, que permiten hacer fichas de un fondo con las estadísticas que le interesa a cada cliente, poniendo incluso el logo de la banca privada que ofrece el producto”. En la misma línea, la utilización de la aplicación Nexus permite crear perfiles de riesgo o carteras modelo, que son de utilidad también para las bancas privadas, ya que todos los clientes seleccionados en un determinado perfil son gestionado en forma automática, de tal forma que cuando hay un rebalanceo del portafolio se generan computacionalmente las ordenes de compra y venta correspondientes a cada caso. Finalmente, Espinosa resaltó que a través de Allfunds se obtienen ventajas significativas respecto de lo que implica operar con un transfer agent. Una de ellas es reducir prácticamente a cero el riesgo operacional, porque no hay actividad manual, sino una comunicación totalmente electrónica de punto a punto. La otra ventaja es evitar los trámites propios del know your client cada vez que se opera con un nuevo manager, ya que una vez cumplido este procedimiento con Allfunds el cliente queda habilitado por todas las casas registradas en la plataforma, con lo que la operación con un nuevo manager requiere unos pocos días para su activación