M&G Investments>

M&G Dynamic Allocation

ISIN: GB00B56H1S45

Categoría Morningstar: Mixtos Flexibles

Empresa: M&G Investments

El objetivo del fondo es obtener rendimientos positivos totales durante cualquier periodo de tres años a través de una cartera de activos globales gestionada de forma flexible. No puede garantizarse que el Fondo alcance una rentabilidad positiva durante este plazo, o cualquier otro, y puede que los inversores no recuperen la cantidad invertida en un principio.

El fondo busca obtener rentabilidades del 5% al 10% anual a medio plazo, con una volatilidad anualizada situada entre el 5% y el 12%. Al mismo tiempo, trata de generar rentabilidades positivas en un período de 3 años. Los gestores consideran que el mejor enfoque para cumplir estos objetivos se basa en la asignación flexible del capital en las diversas clases de activos, guiada por un sólido marco de valoración. Concretamente, intentan aprovechar casos donde los precios de un activo se desvían de lo que consideran como su valor justo o fundamental, debido a la respuesta emocional de los inversores a determinados acontecimientos y desarrollos.

En su opinión, estos episodios crean oportunidades, ya que de medio a largo plazo, los fundamentales subyacentes deberían acabar imponiéndose a dichas emociones. Normalmente, la cartera está invertida de un 20% a un 60% en renta variable, de un 20% a un 80% en renta fija (incluyendo liquidez) y hasta un 20% en otros activos (principalmente acciones de compañías inmobiliarias y bonos convertibles). Los gestores gestionan de forma activa las exposiciones a divisas a fin de potenciar la rentabilidad del fondo, manteniendo como mínimo una exposición al euro superior al 30%. Asimismo, el fondo también puede lograr exposición a través de instrumentos derivados, y es capaz de tomar posiciones cortas. También puede utilizar cantidades moderadas de apalancamiento a efectos de gestión de riesgo, siempre que se mantenga dentro de los rangos de posiciones largas netas anteriormente señalados.


Anterior 1 3 4

Noticias relacionadas

Anterior 1 3 4