Banca Cívica ha registrado recientemente en CNMV un nuevo fondo de inversión de perfil garantizado de rendimiento fijo, Banca Cívica Patrimonios Fijo & Flexible, un producto que ofrece a vencimiento el día 9 de septiembre de 2014 el 100% del valor liquidativo a día 9 de septiembre de este año más el pago de tres importes anuales sobre la inversión.
El primero de ellos es del 4%, el 10 de septiembre de 2012, y los dos siguientes son dos pagos anuales los días 9 de septiembre de 2013 y de 2014 correspondientes al euríbor a 12 meses más el 0,5%, efectivos todos ellos mediante reembolsos/traspasos diferidos obligatorios de participaciones.
Según indica el folleto del fondo, hasta el 9 de septiembre de 2011, inclusive, se invertirá repos de deuda pública española, depósitos a la vista y liquidez, y también se realizarán, compras a plazo de renta fija, así como operaciones de futuros sobre Euribor 3 meses, para asegurar los tipos de inversión de la cartera. La duración y vencimiento medio de la cartera será inferior a 0,25 años.
Entre el 10 de septiembre y el 9 de septiembre de 2014, es decir, en periodo de garantía, se invertirá en deuda pública española de alta calidad (15% -25%/ rating mínimo A); deuda avalada por el Estado español con alta calidad (25%-35%/rating mínimo A); cédulas hipotecarias de emisores españoles con al menos mediana calidad crediticia (20%-30%/ rating mínimo BBB-); deuda de comunidades autónomas con al menos mediana calidad crediticia (0%-10%/rating mínimo BBB-); depósitos con al menos mediana calidad crediticia (0%-20%/ rating mínimo BBB-); liquidez y repos de deuda pública (3%-8%). Tras el vencimiento de la garantía, el fondo estará invertido en repos de deuda pública (mínimo A); deuda pública y/o avalada, cédulas hipotecarias y liquidez. La duración y vencimiento medio de la cartera será inferior a 0,25 años.
La inversión mínima inicial es de 50.000 euros. En cuanto a las comisiones, la de gestión es del 0,55% desde el 10 de septiembre de 2011 y la de depósito del 0,1%. El gasto de suscripción es del 3%, del 12 de septiembre al 9 de septiembre de 2014, al igual que el de reembolso .