GIIC Fineco, la gestora de fondos de la banca privada de Kutxabank, registra un nuevo fondo global en la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) dirigido, principalmente, a inversores de otros fondos de la firma pertenecientes a la categoría de gestión pasiva. Se trata de un producto que tiene un objetivo de rentabilidad no garantizado, como máximo, del 10% anual en un plazo medio de tres años.
La gestión del Fon Fineco Inversión toma como referencia la rentabilidad del Eurostoxx50 Price, índice al que buscar batir en escenarios de subida moderada, y que podrá no superar en escenarios en los que experimente subidas significativas. Sin embargo, en este último caso, la rentabilidad del fondo sería acorde al objetivo marcado por la gestora.
Finalmente, el otro escenario posible es que el índice finalice con una rentabilidad negativa en el plazo establecido. Una situación en la que, según comenta la entidad en el folleto informativo registrado en la CNMV, el fondo tendría una perdida equivalente a la del índice.
Para lograr el objetivo, explican, se utilizará una estrategia combinada de renta variable y gestión activa de opciones que permita obtener una rentabilidad adicional a cambio de renunciar a potenciales ganancias ilimitadas. En este sentido, invertirá entre un 0-100% de la exposición total en renta variable de alta capitalización y de cualquier sector, principalmente perteneciente al Eurostoxx 50, así como en futuros y opciones ligados a dicho índice (negociados o no en mercados organizados de derivados). Asimismo, concretan, los emisores y mercados de los activos de renta variable serán de la zona euro.
El resto de la exposición ira dirigida a activos de renta fija pública/privada (incluyendo depósitos e instrumentos del mercado monetario cotizados o no, líquidos), en emisiones que tengan calidad crediticia mínima de BBB- o, si fuera inferior, al menos similar al rating que tenga España en ese momento. La duración media de la cartera, apuntan, será inferior a los tres años. En este caso, los emisores y mercados de renta fija serán de la OCDE. No existirá exposición a riesgo divisa.
Además, este vehículo contempla la posibilidad de invertir hasta un 10% del patrimonio en IIC financieras (incluyendo ETF ligados al índice de referencia), que sean activo apto, armonizadas o no, pertenecientes o no al grupo de la gestora.
¿A qué partícipes se dirigen?
Según se indica en el folleto, el colectivo de inversores a los que se dirige este fondo es a partícipes procedentes del Fon Fineco Excel y el Millenium Fund, dos fondos de gestión pasiva. Su comisión de gestión y depositaria aplicada directamente al fondo asciende al 0,55%.
